Рынок ценных бумаг
частыми являются следующие нарушения:
[3] Предположения относительно вероятностной модели доходностей.
В разд. 3.7 обсуждались традиционные предположения относительно вероятностной модели доходностей в задаче оптимального портфельного инвестирования. Там же отмечались недостатки этих предположений с точки зрения адекватности соответствующей им модели.
В соответствии с этими предположениями значения векторов доходностей {/?,}, полученные за анализируемый исторический период, можно рассматривать как случайную выборку из многомерного нормального распределения, параметрами которого являются математическое ожидание вектора доходностей активов (т.е. вектор ожидаемых доходностей) ju и ко-
[4] Свойства АКФ и ЧАКФ случайного процесса AR(I).
Отметим свойства АКФ р^ вида (7.15) стационарного временного ряда fxt}, описываемого моделью AR(I):
1) если ai>0, то Pic^0 при оо, причем автокорреляционная функция убывает монотонно (говорят, что имеет место "экспоненциальное затухание" автокорреляционной функции);
